车市最强“金九银十”背后：谁吃肉，谁喝汤？

文 | 智行驾道 中国车市历来有“金九银十”的说法，而今年在以旧换新、国补、车企置换补贴等综合推动下，造就了一个史无前例的最强“金九银十”。 据乘联会数据，今年9月，全国狭义乘用车零售210.9万辆，同比增长4.5%，环比增长10.6%。而今年1-9月，国内整体市场同比增速为2.2%，也就是说，9月增速是1-9月增速的两倍以上。 新能源车型更是大涨。今年1-9月国内新能源乘用车市场累计零售713.2万辆，同比增长37.4%；而9月零售112.3万辆，同比增长50.9%，同样大大高于整体市场增速。 进入10月，车市火热不减。据国家税务总局发布的数据，国庆假期新能源车销量同比增长 45.8% 。 另据中国汽车流通协会发布的最新一期“中国汽车经销商库存预警指数调查”显示，10月，中国汽车经销商库存预警指数为50.5%，同比下降8.1个百分点，环比下降3.5个百分点，为今年以来库存指数最低点。 车市的火热甚至让二手车市场也迎来了久违的增长。根据中国汽车流通业协会公布的数据，今年9月，国内二手车交易量达到165.84万辆，环比增长5.89%，同比增长4.19%，止住了8月环比下降的颓势。 汽车行业人士、“车fans”创始人孙少军表示，这一轮车市的火热行情主要是因为“消费刺激+置换补贴政策+年底买车潮+爆款新车上市+新能源车下乡”。他表示，这波置换补贴直接把2亿汽车保有量基本盘炸出来了，燃油车客户开始置换自己的新能源车型，其中最大的受益者就是10万级别的主流家用车。 但有人热闹就有人凄凉，车市最强“金九银十”背后，谁吃到了肉？谁喝到了汤？谁又走在悬崖边缘，危在旦夕？ 新势力集体卖爆 对造车新势力们来说，这个“金九银十”无疑是收获的季节。理想、零跑、极氪、小米等纷纷创下单月交付量新高。 仅在十一长假期间，就有五家新势力订单数破万，其中鸿蒙智行和理想破两万。 具体来看，理想首次实现连续两个月交付量破5万台，连续两个月夺得新势力销量第一，零跑首次月交付破3万台，极氪、小鹏首次连续两月交付量破2万台，小米首次月交付量破2万台。 理想销量大涨的直接原因是理想L6的优异表现。理想L6今年4月上市，从6月开始单车销量就一直稳定在2.5万台左右，其9月交付量占理想总交付量的47%，是理想销量大涨的核心支柱。 但如果除开理想L6带来的增量，理想L7/L8/L9，乃至加上今年3月上市的MEGA，理想的交付量其实低于去年9、10月。因此，如何激活老车型的市场表现，将是理想的一大难题。 在前不久的财报会议上，理想对四季度的交付指引为16万-17万台，平均月销量约5.5万辆，与10月交付量基本持平。因此，完成这一目标应该并不难。 零跑销量持续走高则得益于其产品定位，简单来说就是，主打冰箱、沙发、大彩电的“理想平替”。今年3月上市零跑C10的slogan是“年轻人更理想的家”，毫不避讳地蹭了理想汽车的slogan。零跑不仅在发布会上对着理想L7大夸特夸，还表示要全方位向它学习。如今理想销量不断走高，售价只有理想一半的零跑，也尝到了“平替”带来的美好。 极氪连续两月交付量破两万，则是经历了一番波折。今年8月，上市不到半年的新款极氪001“光速”改款，上市8个月的极氪007增配降价，引发众多老车主不满，直到9、10月风波远去，才迎来了销量高峰。 小鹏的大涨也来自新车型，今年8月，小鹏MONA M03上市，48小时大定即突破30000台，9、10月连续月交付超一万台。而在此之前，小鹏曾连续4个月销量低于一万台，其后又连续4个月销量徘徊在1.1万台，甚至一度跌出新势力销量榜前十。小鹏MONA M03的订单爆发不仅挽救了销量，也把小鹏从生死线上拉了回来。 而小米则完全不愁卖，其生产能力几乎就等于交付。在前不久的小米15发布会上，雷军表示，截至10月29日，小米SU7本月交付量已超过2万辆。而根据孙少军公布的数据，截至10月27日，小米SU7单月锁单量已超过2万辆。也就是说，即便小米已经产能拉满，仍然赶不上订单增长的速度。 而华为主导的鸿蒙智行虽然9、10月交付量也在4万辆左右，但距离其今年6月销量最高点46141台，还有一段距离。下滑的原因主要在于问界M5的交付量从高点时的7000多台，下滑至2000台左右。 不过，9月上市的华为与奇瑞合作的智界R7正在快速上量，根据鸿蒙智行公布的数据，截至10月28日，智界R7大定订单已超过3万台。如果后续能保证产能，鸿蒙智行单月超过5万辆或许也并不远了。 新势力里的一个例外是哪吒。9 月，哪吒全系交付10118台，同比下降23.41%。今年以来，为了自救哪吒曾实施裁员，前不久又传出降薪、停产消息，如今负面不断的哪吒，恐怕已经走到了悬崖边缘。 传统品牌冷暖自知 与新势力纷纷“爆单”形成鲜明对比的，是冷暖各不同的传统车企们。 据乘联会数据，今年9月，新车交付TOP5中，有4个为自主品牌，仅上汽大众排名第四。并且，TOP10的合资车企，交付量全部下滑，没有一家实现了同比正增长。 具体来看，自主品牌与合资品牌均有分化。 自主品牌最大赢家无疑是比亚迪，继9月交付量首次突破40万台后，10月比亚迪再创新高，首次超过50万台，达50.2万台。1-10月，比亚迪累计销量已达325万辆。奇瑞和吉利紧随其后，9月交付均超过20万辆，同比增速也都超过20%。 但自主品牌中，也有稍显落寞的品牌。 9月，长安汽车交付新车21.3万台‌，同比下降9.98%。不过，长安旗下的新能源品牌都表现不错。深蓝品牌“金九银十”连续两月销量超2万台，启源和阿维塔品牌10月交付量均首次超过一万台。 另一家民营车企长城汽车同样录得下滑，9月销量约11万辆，同比下降10.88%；1-9月累计销量85.38万辆，同比下降1.18%。不过，长城汽车董事长魏建军曾表示，“长城汽车不害怕销量下滑，哪怕（销量）跌落前十也不怕，因为要健康地发展”。但发展的前提是能够始终留在牌桌上，对长城来说，如何保持一定的市场份额，依然是非常重要的事项。 曾经国内销量前三的广汽和上汽则遭遇了“铜九铁十”。 9月，广汽集团汽车销量18.26万辆，同比下降25.03%；1-9月累计销量133.51万辆，同比下降25.59%。上汽集团9月总销量约31万辆，同比下降35.03%；1-9月累计销量约265万辆，同比下降21.56%。 广汽和上汽都拥有较为知名的合资品牌，它们大幅下滑的原因，简单来说就是合资品牌下滑趋势不减，同时自有品牌却仍然难堪大任。 以广汽为例，9月广汽本田销量仅为3.5万台，同比大幅下滑42.82%。而广汽自有品牌埃安，9、10 月销量也分别同比下滑了30.65%和3.5%。 对合资品牌来说，最紧迫的任务仍然是止住颓势，稳住市场份额。 今年最强“金九银十”的另一大受害者是传统豪华品牌。 前不久，“保时捷最低售价已低至35万”的消息在社交媒体刷屏。尽管后续有媒体辟谣称，包含选装后保时捷最低落地价依然超过50万，但保时捷市场遇冷却是不争的事实。 今年1-9月，保时捷全球销量 22.6万台，同比下降 7%；其中，中国市场同比大幅下滑29%，销量仅4.3万台。中国曾是保时捷的最大市场，如今已经跌至第三位。据外媒报道，由于利润下降、需求疲软，保时捷将削减中国本地经销商网络。 据“车fans”数据，今年十一长假期间，保时捷新增订单只有1000多台。对此，孙少军评价道，“要知道这个国庆有多火热，（保时捷）依然挡不住颓势”。 作为超豪华品牌的保时捷都难掩颓势，BBA自然也很难独善其身。 9月，宝马中国销量仅为44801辆，同比暴跌30.82%；奔驰中国销量51095辆，同比下滑12.8%；奥迪中国销量50130辆，同比下降23.6%。 奔驰CEO康林松在不久前的分析师电话会议上表示，他很难估计奔驰在华遇冷的情况还会持续多久。在10月初的柏林全球对话论坛上，其再次表示，恢复中国消费者的信心是奔驰当前最紧迫的任务之一。 留给车企们的时间不多了 9月，国内新能源车零售渗透率53.2%,较去年同期36.9%的渗透率，足足提升了16.3个百分点。按照市场的火热行情来看，10月大概率仍会延续，乃至扩大这一趋势。 在这个堪称最强的“金九银十”，车企间的销量变化更凸显出市场大势已定：新能源已彻底占据市场主流，留给传统品牌的时间不多了。 而另一边，新能源品牌也并非每家都能吃到了肉，一边是理想、极氪、小米等仍在高歌猛进，另一边哪吒、埃安难掩下滑，新能源市场的“马太效应”（强者越强）正在显现。 在竞争激烈的中国汽车市场，没有任何品牌能够坐享其成。因此，无论是传统品牌想要努力留在牌桌，还是新势力们力图扩大优势，都需要拿出更大的决心和产品。